Warum kann ich bei 401k-Investitionen keine "Pure Cash"-Option finden?

Das Halten von reinem Bargeld ist ein Problem für 401K-Firmen, weil sie dann Bankregeln befolgen müssten, weil sie Ihr Bargeld in ihren Bilanzen halten würden. Sie wollen nicht in diesem Geschäft sein. Stattdessen sollten sie zumindest eine Option als Bargeldäquivalent anbieten - einen Geldmarktfonds. Auf diese Weise wird das Geld vom Fonds gehalten, nicht vom 401K-Administrator.

Geldmarktfonds investieren in ultrakurzfristige Papiere, wie z. B. Übernachtkredite zwischen Banken und andere Schuldtitel, die innerhalb weniger Tage fällig werden. Es ist also alles extrem liquide, so nah an “Geld”, wie man es bekommen kann, ohne tatsächlich Geld zu sein.

Es ist extrem selten, dass ein Geldmarktfonds an Wert verliert, oder “den Bock umstößt”. Während der Krise von 2008 haben nur ein oder zwei Fonds den Bock umgestoßen, und das nicht lange. Sie waren gierig geworden und ihre kurzfristigen Investitionen waren ein wenig aggressiver, da sie versuchten, zusätzliche Renditen zu erzielen.

Kurz gesagt, Ihr Geld ist in einem Geldmarktfonds sicher, und Ihr 401K-Plan sollte einen als “Bargeld”-Option anbieten, oder zumindest einen kurzfristigen Rentenfonds. Wenn Sie der Meinung sind, dass Ihr Geld tatsächlich in Bargeld sein sollte, können Sie jederzeit aufhören, in den 401K-Plan einzuzahlen und das Geld auf die Bank bringen. Dies ist jedoch keine gute Idee. Solange Sie nicht kurz vor der Pensionierung stehen, sind Sie besser dran, wenn Sie in ein gut diversifiziertes Portfolio investieren, auch wenn der Markt auf und ab schwankt.

Ihr Arbeitgeber entscheidet, welche Optionen Sie im 401k haben. Sie können mit Ihrer Personalabteilung darüber sprechen. Es gibt Anforderungen an die Vielfalt der verschiedenen Typen von Investitionen, Geldmarktfonds sind eine davon. Das ist das Anlagekonto-Äquivalent zu Bargeld. Es ist zwar nicht wirklich Bargeld, sondern eher kurzfristige Anleihen - aber die Laufzeit ist im Allgemeinen sehr kurz und das Risiko ist sehr begrenzt. Man kann dort nicht viel verdienen, und man kann dort nicht viel verlieren - also kann man es in jeder Hinsicht als Bargeld-Äquivalent behandeln.

Der kurzfristige Anleihenfonds, den Sie ziemlich sicher als Option haben, funktioniert in dieser Eigenschaft.

Seine Rendite wird in allen außer den dramatischsten Szenarien eines Zinsanstiegs niedrig, aber positiv sein. Ich erinnere mich an ein Jahr in den 90er Jahren, in dem die Zinssätze so stark stiegen, dass die Rendite des Rentenfonds null oder sehr leicht negativ war. Es ist unwahrscheinlich, dass Sie Zugang zu einer einfachen Geldmarkt- oder Bargeldoption haben würden.

Diese Situation, verzweifelt Zugang zu einem Investitionsvehikel in einem 401K zu haben, aber es ist nicht verfügbar, erinnert mich an zwei Vorschläge, die einige in Bezug auf Investitionen im Ruhestand machen:

• Sobald Sie das maximale Match in einem 401K erreicht haben, wechseln Sie zu einer IRA/Roth IRA für Ihre Investitionen. Dies erlaubt Ihnen, in eine größere Anzahl von Anlageformen zu investieren.
  & - Wenn Sie ein Unternehmen verlassen, behalten Sie das Geld im alten 401K nicht und lassen es nicht in den neuen 401K rollen; stattdessen rollen Sie es in eine IRA/Roth IRA.

Dies erlaubt Ihnen die maximale Flexibilität bei Ihrer Altersvorsorge.

Ich habe in fast 30 Jahren 401K-Investitionen noch nie eine reine Bargeldinvestition gesehen, es war immer etwas, das im Kern aus sehr kurzfristigen Anleihen bestand. Die Ausnahme ist eine Firma, bei der man, sobald man ein paar Tausend im 401K hatte, diese auf ein Brokerage-Konto übertragen konnte. Ich habe keine Ahnung, ob es eine Möglichkeit gab, über das Brokerage in einen Geldmarktfonds zu investieren, aber ich schätze, es war möglich.

Möglicherweise müssen Sie nachsehen, ob die Firma, die das 401K verwaltet, andere Anlagemöglichkeiten hat, die Ihr Arbeitgeber nicht ausgewählt hat. Oder Sie müssen schauen, ob andere 401K-Verwahrer diese Art von Investitionen haben. Dann drängen Sie auf Änderungen im nächsten Jahr.

Bezüglich externer IRA/Roth IRA: Sie können eine CD mit FDIC-Schutz von Geldern in einer IRA/Roth IRA kaufen. Meine Credit Union mit NCUA-Schutz hat derzeit CDs und sogar Bump-Up-CDs, Mindestguthaben ist $500, und die Zeiträume sind von 6 Monaten bis 3 Jahren.

Es gibt keine Null-Risiko-Option!

Es gibt keine sichere Parkzone für turbulente Zeiten!

Eine Null-Risiko-Anlage gibt es nicht. Sie täten gut daran, sich das jetzt aus dem Kopf zu schlagen. Bargeld wird zwar im Laufe der Zeit sein Prinzip beibehalten, unterliegt aber immer dem Inflationsrisiko (unter der Annahme eines positiven Inflationsumfelds, was in den USA historisch gesehen seit der Großen Depression ohnehin immer der Fall war).

Aber ich konnte keine “Pure Cash - No investment option” finden - was ich damit meine, ist eine Option, bei der mein Geld im Leerlauf gehalten wird, ohne in irgendeine Art von Finanzinstrument zu investieren (Aktien, Anleihen, andere MFs, Währungen, Forex etc. etc. was auch immer).

Um auf den eigentlichen Kern Ihrer Frage zurückzukommen, haben mehrere andere Antworten bereits hervorgehoben, dass Sie nach einem Geldmarktfonds suchen. Diese werden wahrscheinlich so nah an Bargeld sein, wie Sie es in einem Rentenkonto aus den in @KentA’s Antwort aufgeführten Gründen bekommen werden.

Die Investition in kurzfristige Schuldverschreibungen wäre ebenfalls eine relativ risikoarme Alternative zu einem Geldmarktfonds. Auch hier gilt: geringes Risiko, nicht kein Risiko.

Ich wollte eine solche Option, weil sich die Dinge zum Schlechten wenden könnten und ich vielleicht nichts in den Aktien-/Anleihenmärkten investieren möchte. Ich dachte, wenn der Markt sich zum Bärenmarkt entwickelt, würde ich alles in Bargeld umschichten

Wenn Sie nicht die angeborene Fähigkeit haben, den Markt perfekt zu timen, sind Sie besser dran, wenn Sie Ihre Investitionen dort lassen, wo sie sind, und den Bärenmarkt aussitzen. Bargeld generiert keine Dividenden - die meisten Fonds in einem Rentenkonto schon. Sicherlich können Sie in einem Bärenmarkt auf dem Papier einen Verlust des Prinzips erleiden, aber dieser wird verschwinden, sobald der Markt wieder nach oben dreht. Angenommen, Sie haben noch eine ziemlich lange Zeit, bevor Sie in Rente gehen, sollte Sie das nicht im Geringsten beunruhigen.

Ich möchte nochmals betonen, dass Markt-Timing nicht funktioniert. Selbst die Profis, die dafür viel Geld bekommen, liegen im Durchschnitt genauso oft richtig wie falsch. Wenn Sie diese Fähigkeit hätten, würden Sie keine Finanzfragen auf Stack Exchange stellen, das kann ich Ihnen sagen.

Ich würde Ihnen empfehlen, The Four Pillars of Investing, von William Bernstein zu lesen. Er hat eine sehr nüchterne Herangehensweise an das Investieren und den Ruhestand, die Ihnen (oder jedem anderen) in turbulenten Finanzmärkten gute Dienste leisten würde. Seine Diskussion über das Risiko ist besonders auf Ihre Situation anwendbar.

Technisch gesehen könnte es einen echten Bargeldfonds geben, aber das Problem ist, dass er mit einer Art von Kosten verbunden sein müsste, was bedeuten würde, dass er eine negative Rendite hätte oder eine Gebühr erheben würde. In einigen Fällen könnte dies einer Investition in “Bargeldäquivalente” vorzuziehen sein, die, wie Sie anmerken, kein Bargeld sind. Es ist wichtig zu beachten, dass es nichts gibt, was als risikolos gilt, weder Bargeld noch physische Edelmetalle. Sie alle sind nur mit unterschiedlichen Risiken verbunden, die unter bestimmten Umständen ein Problem darstellen können. In einer schweren Deflation ist Bargeld König, und alle unbaren Anlageklassen und Schulden könnten an Wert verlieren. Bei einer starken Inflation kann Bargeld wertlos werden.

Ein Befragter erwähnte die Alternative, keine Beiträge mehr in eine Rentenversicherung einzuzahlen und das Geld bei einer Bank zu deponieren, aber auch das ist nicht dasselbe wie Bargeld. In den letzten Jahrzehnten wurden die Menschen dazu verleitet, zu glauben, dass das Einzahlen des Geldes bei der Bank bedeutet, dass man es in bar bei der Bank hält. Das ist aber nicht wahr. Die Bank hält Ihre Einlage in ihren Büchern und investiert/verleiht dieses Geld, aber diese Investitionen können bei einem wirtschaftlichen und finanziellen Abschwung sauer werden. Dieselben Finanzexperten würden Sie dann daran erinnern, dass es zwar wahr ist, aber dass es die Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) gibt, die Sie entschädigt, wenn die Bank untergeht. Unglücklicherweise könnte die FDIC, wenn genügend Banken aufgrund fehlender Reserven untergehen, nicht in der Lage sein, die Einleger voll zu entschädigen, weil sie keine Reserven haben. In der Tat war sie während der letzten Finanzkrise kurz davor. Das Traurige ist, dass die Finanzindustrie voreingenommen ist, das anzubieten, was Sie gesagt haben, weil sie Geld verdienen, indem sie Ihr Geld benutzen. Fractional Reserve Banking. Sie halten im Wesentlichen IOUs von Ihrer Bank, wenn Sie Geld bei ihnen einzahlen.

Um auf die ursprüngliche Frage zurückzukommen; Sie könnten ein wenig suchen und sehen, ob es eine Institution gibt, die als Bargelddepot für physisches Bargeld in Ihrer IRA fungieren würde. Es gibt IRA-zugelassene Möglichkeiten, physische Edelmetalle zu halten, was sich vom Konzept her nicht allzu sehr vom Halten von physischem Bargeld unterscheidet. 401k-Pläne werden von Ihrem Unternehmen ausgewählt und haben oft nur sehr begrenzte Optionen zur Verfügung, was bedeutet, dass es unwahrscheinlich ist, dass Sie jemals physisches Bargeld oder physische Edelmetalle in Ihrem 401k halten können.

Meine 401k erlaubt Bargeldbestände bis zu 100%, wenn gewünscht. Ich bin mir nicht sicher, warum manche das nicht tun, sie verdienen schließlich Geld mit Ihrem Geld. Wenn Sie auf die Fonds-Vehikel für Investitionen Vorschläge suchen jedoch, werden sie nie erlauben Bargeld. Ich habe festgestellt, dass Sie in das Fahrzeug “Eigene Investitionen” gehen müssen, um diese Änderung vorzunehmen.

Ich habe diesen Markt mehrmals geschlagen und getimed, indem ich mit Bargeld an der Seitenlinie saß. Das einzige Mal, dass ich es verpasst habe, war, als ich im Dot-Com-Crash 2008 mit einem Fondsverwalter sprach und auf seinen Vorschlag hin drin blieb. Ich sagte ihm, dass ich nicht sehe, wo der Markt noch viel höher gehen könnte, da ich mit einigen Fonds 12-28% gemacht hatte. Er lag natürlich völlig falsch und ich habe in diesem Jahr 50% verloren.

Nun, glauben Sie mir, im Jahr 2017 sind die Anlagen stark überbewertet. Wenn sie Sie nicht in Bargeld einzahlen lassen, investieren Sie nicht und sparen Sie einfach Ihr Geld bis zum nächsten Crash.